可变利益实体（Variable Interest Entity，VIE），是美国安然事件爆发后美国财务会计准则委员会（FASB）为了规范特殊目的公司（SPE）而细化的一个名词。有以下特征的SPE被视作需要并入企业会计报表的VIE，中国企业在境外上市时，也往往利用VIE结构，使国内企业与境外上市主体得以合并会计报表，满足上市要求，典型的例子有新浪结构，支付宝等。

FIN46中指出可变利益实体至少要具有以下几种特征中的一种：

(1)如果没有另外的财务支持，那么它的承担风险的权益投资不足以满足其经营需要。也就是说它的权益等于或小于实体预期的损失。

(2)权益的持有者并非作为一个整体通过表决权或类似权利对实体的经营活动做出直接或间接的决策。

(3)表决权并不按照持有人预期损失或预期的剩余收益的比例在持有者之间进行分配。实际上，实体所有的经营活动都代表一个只拥有很小比例的较少表决权的投资人的利益。

(4)权益的持有者并非作为一个整体承担预期的损失和收取预期的剩余利益。

而合并可变利益实体报表的企业是可变利益实体的主要受益人，该主要受益人持有可变利益并承担实体的绝大部分预期损失，同时也取得绝大部分预期的剩余报酬，主要受益人的界定非常重要，因为它决定了由谁合并可变利益受体。